製品管理

プロダクトコントロールは、トレーディング、レンディング、トレジャリーデスクの正確な財務報告を保証する責任を負う、管理およびサポート機能です。^{[ 1 ] [ 2 ]}この機能は、投資銀行業務における 重要なリスク管理要素であり、企業の財務部門、ヘッジファンド、そして最近では仮想通貨取引会社でもよく採用されています。その責任を考慮すると、 ^{[ 2 ]}プロダクトコントロールは財務とリスク管理の両方にまたがり、 CFOとCROの 両方に報告します。ミドルオフィスと財務リスク管理§銀行業務を参照してください。 

主要な成果物として、 ^{[ 1 ] [ 2 ]} プロダクト コントロールは、日々の損益("P&L") と貸借対照表を作成します。これは、社内の利害関係者 (事業部門、財務管理部門、経営報告部門など) が事業のパフォーマンスを評価するために利用するものです。事業部門は、損益を承認する必要があります。 ^{[ 1 ]} (このような承認は、トレーダー フラッシュとの重大な差異が解決されたことを意味します。) これらの結果は組織外にも伝わり、連邦準備制度や欧州中央銀行などの規制当局によって利用されます。^{[ 1 ]} 完了すると、コントローラーは損益結果の全体像を把握し、損益レポートに付随する損益解説「損益解説」で要因を説明します。ここで、「損益帰属」に関して、損益は基礎となる構成要素に分解され、既存ポジションからの損益は基礎となる価格決定要因に帰属されます。

通常、プロダクトコントロールは評価コントロールも担当します。^{[ 3 ] [ 2 ]} 金融機関のガバナンス構造の重要な要素として、^{[ 3 ]}このチームは資産価格を独立して検証し、トレーダーが帳簿を正しくマークしていること（不正トレーダーに対する重要な保護策）と、バランスシートが公正価値の会計上の定義に整合していることを保証します。評価リスクを参照してください。コントローラー（ここでは）は通常、クレジット、金利、または外国為替などの特定の資産クラスに割り当てられます。規制当局が要求する場合、^{[ 1 ]}評価は銀行の「健全性評価」^{[ 4 ]}提出を管理します。

この機能では、追加の制御も実行されます。 ^{[ 1 ]} 新規取引および修正取引は、それらが真正であり適切に測定されていることを確認するために分析され、その後報告される場合があります。 資金調達の手数料または利益は、手数料および評価調整と同様にレビューされます。プロダクトコントロールは、^{[ 1 ]}新しい製品の導入に関してビジネスを支援します。これは、財務アーキテクチャと制御フレームワークが新しい製品を受け入れて処理できるようにすることによって行われます。

この管理が効果的に機能しなかったために銀行が罰金を科された注目度の高い事例があり、例えば、米国の金融サービス規制当局である証券取引委員会は、サブプライム信用危機の最中に債券の誤った評価を行ったとして、欧州の投資銀行クレディ・スイスに罰金を科した。 ^{[ 5 ]}また、リーマン・ブラザーズなど、いくつかの米国の投資銀行の破綻 でも、不十分な商品管理手順が指摘された。 ^{[ 6 ]}