地域開発金融機関

コミュニティ開発金融機関（米国）またはコミュニティ開発金融機関（英国）は、どちらもCDFIと略され、主に米国で、また英国でも、サービスが行き届いていない市場や人々に信用および金融サービスを提供する金融機関です。CDFIは、コミュニティ開発銀行、コミュニティ開発信用組合（CDCU）、コミュニティ開発融資基金（CDLF）、コミュニティ開発ベンチャーキャピタル基金（CDVC）、マイクロエンタープライズ開発融資基金、またはコミュニティ開発法人である場合があります。^[1]

CDFI は、米国財務省のコミュニティ開発金融機関基金(CDFI 基金)によって認定されており、同基金はさまざまなプログラムを通じて CDFI に資金を提供しています。CDFI 基金と CDFI の法的概念は、1994 年のリーグル コミュニティ開発および規制改善法によって確立されました。大まかに言えば、CDFI は、コミュニティ開発を主な使命とし、対象市場にサービスを提供し、融資機関であり、開発サービスを提供し、コミュニティに対して責任を持ち、非政府機関である金融機関として定義されています。

2008年住宅経済回復法（HERA）は、CDFI基金によって認定されたCDFIが連邦住宅ローン銀行の会員になることを認めました。連邦住宅ローン銀行がCDFIの会員資格申請を評価するために使用する手順と基準に関する最終規則は、2010年1月に連邦住宅金融庁の連邦官報に掲載されました。 ^[2]最終規則は11の連邦住宅ローン銀行によって実施され、各銀行が独立して会員資格申請を評価します。^[3]

CDFI はコミュニティ開発機関(CDE)と関連しているが、同一ではない。CDE も米国財務省の CDFI 基金によって認定されているが、資格は多少異なる。多くの CDFI は CDE としても認定されている。CDE の主な目的は、新市場税額控除プログラム(NMTC) を利用することである。NMTC は低所得のコミュニティに株式投資を誘導するために作られた。伝統的に、NMTC と業界の構造のため、CDFI への投資は一般的に大手金融機関に限定されていた。CDFI への投資へのアクセスは増加しているようで、個人が CDFI に貯蓄を投資できるようにする会社である CNote は最近、証券取引委員会からCDFI ベースの商品を非認定投資家に提供するための資格を取得した。^{[4] [5]}

CDFI は、連邦金融機関規制当局 (銀行、信用組合など) の監督を受ける場合もあれば、連邦レベルでは「規制対象外」で、事業を展開する州の法律のみに従う場合もあります。すべての CDFI に課せられた、投資家やその他の人々が CDFI の業績、安全性、または強さを評価できるような、強制的な格付けやランキング制度はありません。ただし、2004 年以来、約 100 の CDFI ローン ファンドが、独立した格付けおよび情報サービスである Aeris から、財務の強さと社会的影響の実績に関する自主的な格付けを受けています。2015 年には、Standard & Poor's がCDFI ローン ファンドの格付け評価を初めて発行しました。

2006年には、約1,250のCDFIが存在し、その内訳は以下のとおりです。^[6]

• 500以上のコミュニティ開発融資基金。
• 350 以上のコミュニティ開発銀行。
• 290 を超えるコミュニティ開発信用組合。
• 80以上のコミュニティ開発ベンチャーキャピタルファンド。

2010年5月、CDFI基金は862のCDFIを認定しており、^[7] 57のネイティブCDFI（ネイティブアメリカンにサービスを提供）、^[8] 4,230のCDE ^[9]があり、それぞれが複数の子会社投資ファンドを持つ場合があります。

全国で 1,000 を超える CDFI が、主流の金融機関では提供できないような信用、資本、金融サービスを提供し、経済的に困窮しているコミュニティにサービスを提供しています。CDFI は、民間セクターの資本を活用して全国の低所得コミュニティの開発活動に取り組んでおり、米国で最も困窮しているコミュニティに数十億ドルの融資や投資を行っています。

CDFI 基金によって CDFI として認定された組織は数多くありますが、米国には低所得者層や低所得コミュニティのニーズに応える金融機関が何千社もあり、それらの金融機関は CDFI ステータスを申請していないか、正式な CDFI 認定の要件をすべて満たしていないと考えられています。

2016年度、CDFIプログラムの受賞者は、13,000以上の企業と33,000戸の手頃な価格の住宅に資金を提供するために、36億ドルの融資と投資を行いました。^[10]

ショアバンクはシカゴのサウスショア地区に本社を置き、1973年に設立されました。2007年までに、その資産は20億ドルを超えました。^[11]ショアバンクはシカゴの南部と西部、クリーブランド、デトロイトに支店を持っていましたが、2010年8月に銀行は破産宣告を受け、その支店はアーバンパートナーシップ銀行に買収されました。その持ち株会社であるショアバンクコーポレーションは現在も存在し、オレゴン州とワシントン州、ミシガン州のアッパー半島の関連会社を通じてコミュニティ開発の使命を推進しています。ショアバンクの国際コンサルティングサービスは、シカゴ、ワシントンDC、ロンドンにオフィスを構え、世界30か国でプロジェクトを行っています。^[要出典]

マサチューセッツ州ボストンに本社を置くワンユナイテッド銀行は、全米最大のアフリカ系アメリカ人所有のCDFIであり、ボストン、フロリダ州マイアミ、カリフォルニア州ロサンゼルスに支店を構えている。^[要出典]

もう一つの大手CDFIであるコミュニティセルフヘルプセンターは、 1980年にノースカロライナ州ダーラムで設立されました。セルフヘルプの住宅ローンおよび事業融資は、低所得者、マイノリティ、田舎の住民、女性の借り手に52億4000万ドル以上の資金を提供してきました。^[12]この大半は、セルフヘルプの全国二次市場プログラムを通じて行われ、これにより従来の貸し手は低所得世帯にさらに多くの住宅ローンを提供できるようになりました。セルフヘルプは商業用および住宅用不動産の開発や小売信用組合の運営も行っています。貧困層やマイノリティのコミュニティの家族の資産を狙う略奪的貸し手が増えていることに対応して、セルフヘルプは1999年にNAACP、AARP、その他のノースカロライナ州のグループと協力して責任ある融資連合を結成し、米国で初めて略奪的住宅ローン融資を抑制する法律の制定に貢献しました。^[13] 2002年にセルフヘルプは、非営利、無党派の研究・政策組織である責任ある融資センターを設立し、略奪的融資の濫用に対する解決策を提言しています。^[14]

• キャピタルインパクトパートナーズ
• シカゴコミュニティローン基金
• エンタープライズコミュニティパートナー
• 地域貢献活動支援法人
• ショアバンク
• サザンバンコープ

CDFI 基金とその認定は米国に限定されていますが、英国にも約 70 の CDFI と業界団体 Responsible Finance (旧称 Community Development Finance Association (CDFA)) があります。英国政府は CDFI と信用組合向けにさまざまな資金援助プログラムを提供しており、認定を受けた CDFI への投資には Community Investment Tax Relief (新市場税額控除に類似) が適用されます。

バングラデシュのグラミン銀行やアイルランドのクラン・クレドなど、目的が似ている機関は世界中に存在しますが、一般的には CDFI とは呼ばれず、マイクロファイナンス機関、ソーシャルバンク、ソーシャル投資ファンドなどの他の用語で説明されます。

• コミュニティ土地信託

• アレクサンダー・フォン・ホフマン 『都市再生エンジンの燃料ライン：近隣地域、コミュニティ開発法人、金融仲介業者』ワシントン DC：ファニーメイ財団、2001 年。

• コミュニティ開発金融機関：現状の課題と今後の展望
• コミュニティ開発金融機関とCD銀行 - 伝統的な貸し手にとって自然なパートナー
• コミュニティ開発金融機関（CDFI） - 資本の提供、コミュニティの構築、インパクトの創出
• シチズン・キャピタルは、十分なサービスを受けていない企業に資本を提供するフランス初のベンチャーキャピタルファンドです。
• CDFI 評価および格付けシステム - CARS
• 「連邦住宅ローン銀行システムにおける CDFI メンバーシップに関する最終規則」オポチュニティ ファイナンス ネットワーク^{[永久リンク切れ‍ ]}
• Community-Wealth.org CDFI モデル、ベスト プラクティス、研究リソース
• CDFI 銀行部門: 2012 年財務および社会パフォーマンス年次報告書、NCIF