銀行持株会社

連邦準備制度理事会は、規則Y（12  CFR 225）に基づき、銀行持株会社の活動を規制・監督する責任を負っており、その内容は、資本基準の設定、合併・買収の承認、銀行持株会社の業務検査など多岐にわたります。この権限は、持株会社が所有する銀行が、通貨監督庁（OCC）または連邦預金保険公社（FDIC）の主たる監督下にある場合でも適用されます。

銀行持株会社になることで、従来の銀行よりも資金調達が容易になる。持株会社は、株主の債務を非課税で引き受けたり、資金を借り入れたり、他の銀行や非銀行系企業をより容易に買収したり、規制上の制約を受けずに株式を発行したりすることができる。また、自社株買いを行うための法的権限も強化される。

デメリットとしては、特に株主数が2,000人を超える場合（注：雇用促進法や事業活性化法が施行される前は、株主数は300人だった）、追加の規制当局への対応が必要になることが挙げられる。株主数が2,000人を超えると、銀行持株会社は証券取引委員会への登録を義務付けられる。また、管理体制が一段増えることによる運営コストも増加する。

2008年の金融危機の結果、ゴールドマン・サックス、モルガン・スタンレー^{[ 3 ]}、アメリカン・エキスプレス、CITグループ、 GMAC（現在のアリー・フィナンシャル）^{[ 4 ]}などの多くの伝統的な投資銀行や金融会社は、連邦準備制度の信用供与制度を利用するために銀行持株会社に転換した。