株式インセンティブプラン

株式インセンティブ プラン( SIP ) は、2000 年に英国で初めて導入されました。SIP は、HMRC (国税関税庁) が承認した、税効率の高い全従業員プランであり、企業がビジネス ニーズに合わせてプランをカスタマイズできる柔軟性を提供します。 SIP は、従業員のエンゲージメントを高め、重要な従業員を採用して維持したい企業の間でますます人気が高まっています。 2014 年 4 月 6 日以降、SIP が税制優遇を受けるために HMRC の承認は不要になります。 代わりに、雇用主は、SIP が関連法の要件を満たしていることを自己証明する必要があります。 したがって、2014 年 4 月 6 日以降、SIP は HMRC 承認プランとは呼ばれなくなります。

2020年2月現在、SIPは、株式オプションプラン（CSOP）、企業経営インセンティブ（EMI）、貯蓄関連株式オプション制度（SAYE）と並んで、英国における4つの従業員株式制度の1つです。^[1]

SIP には 4 つの主な要素があり、企業はそのうちの 1 つ以上を選択できます: フリー シェア、パートナーシップ シェア、マッチング シェア、配当シェア。

企業は、各課税年度（2014年4月6日以降）に従業員に最大3,600ポンドの無償株式を付与することができます。^[2]参加従業員は、付与日から3年間に会社を退職した場合のみ、SIPから無償株式を引き出すことができます。負傷や障害、人員削減、勤務先の会社または事業の一部がグループから売却された場合、定年退職、または死亡により退職しない限り、所得税と国民保険料は、退職日の株式の市場価格に対して支払う必要があります。

無償株式が付与日から 3 年から 5 年の間に取り消された場合、付与日における無償株式の低い方の価値と SIP から取り消された日の市場価値に対して所得税と国民保険料が課せられます。

フリー株式が SIP に 5 年以上保持されている場合、株式が SIP から削除されても所得税や国民保険の負担は発生しません。HMRC によって規定されている特定の状況では、株式がプランに保持されていた期間に関係なく、従業員が会社を退職しても所得税や国民保険の負担は発生しません 。

従業員は、税引き前の給与を使用して、毎年最大 1,800 ポンドまたは給与の 10% (いずれか低い方) までの株式を購入できます。パートナーシップ株式は、購入日に 所得税と国民保険料が免除されます。

従業員が購入日から 3 年以内にパートナーシップ株式を SIP から引き出す場合、引き出し日の株式の市場価値に基づいて 所得税と国民保険料が課せられます。

パートナーシップ株式が購入日から 3 年から 5 年の間に取り消された場合、所得税と国民保険料は、授与日のパートナーシップ株式の価値と SIP から取り消された日の市場価値のいずれか低い方に対して課せられます。

パートナーシップ株式が SIP に 5 年以上残っている場合、株式が最終的に SIP から削除されても 所得税や国民保険料は支払われません。

パートナーシップ株式の購入には、2 つの方法があります。1 年に 1 回の一括拠出、または毎月の拠出 (月額 125 ポンドまたは給与の 10% (2014 年 4 月 6 日からは月額 150 ポンド) のいずれか低い方、最低月額 10 ポンド)。従業員が一括拠出を選択した場合、パートナーシップ株式は給与からの控除後 30 日以内に購入する必要があります。

給与からの拠出は、最長 12 か月間積み立てることができます。パートナーシップ シェアは、積み立て期間の終了日から 30 日以内に購入する必要があります。または、毎月の給与からの拠出は、控除後 30 日以内にパートナーシップ シェアを購入するために使用できます。

会社は、従業員が購入したパートナーシップ株式 1 株につき、最大 2 株のマッチング株式を付与できます。これらの株式は、付与日の時点で所得税および国民保険料が免除されます。従業員は通常、付与日から 3 年以内に退職する場合のみ、SIP からマッチング株式を引き出すことができます。所得税および国民保険料は、株式の削除日の市場価格に対して支払う必要があります。マッチング株式が購入日から 3 年から 5 年の間に削除された場合、所得税および国民保険料は、付与日のマッチング株式の価値と SIP から引き出された日の市場価格のいずれか低い方に対して支払う必要があります。マッチング株式が SIP に 5 年以上残っている場合、株式が最終的に SIP から削除されたときに所得税または国民保険料は支払う必要はありません。HMRC によって規定された特定の状況では、株式がプランにどれだけ長く保持されていたかに関係なく、従業員が会社を退職したときに 所得税または国民保険料の支払い義務がない場合があります。

SIP 株に支払われる配当金は、配当株と呼ばれるさらなる株に再投資することができます。2013 年 4 月 6 日より前は、配当金再投資の最大額は、課税年度の参加者 1 人あたり 1,500 ポンドでした。2013 年 4 月 6 日以降、法定再投資制限は適用されなくなりましたが、雇用主は希望する場合は引き続き制限を指定できます。これらの株は、購入日に所得税および国民保険が免除されます。従業員は、授与日から 3 年以内に会社を辞める場合にのみ、配当株を SIP から取り出すことができます。配当株は 3 年間の保有期間の対象です。授与日から 3 年後に株が取り除かれると、所得税や国民保険の支払い義務はありません。HMRCによって規定された特定の状況では、プランで株がどれだけ長く保有されていたかに関係なく、従業員が会社を辞めたときに所得税や国民保険の支払い義務はありません。

従業員にとって、SIPは、勤務先の企業に税引き前の給与を投資し、株主になる機会を提供します。企業のSIPに参加することで、従業員は企業の将来の成功を共有することができます。研究^[3]では、満足してインセンティブを与えられた従業員は、満足していない、またはインセンティブを与えられていない従業員よりも生産性が高いことも示されています。

企業にとって、SIP は多くの利点をもたらします。企業の成功と業績に既得権益を持つ従業員は、投資が企業の業績に基づいているため、仕事への意欲が高まります。また、SIP は、従業員を社内に留めておくための非常に効果的なツールでもあります。参加者は、過去 5 年間に取得した株式に対してのみ税金を支払う義務があり、パートナーシップ株式の購入後 3 年間会社に留まる場合にのみ、マッチング株式を受け取る資格があります。このように従業員の保持率を高めると、採用や新入社員のトレーニングなどの諸経費にかかる企業の支出が減ります。

SIP を運営する企業は、スキームの導入に要した費用や信託の維持のための資金を含むその後の運営費用など、さまざまな理由で法人税の軽減を受けることもできます。

• 従業員持株制度
• LTIP
• 利益分配
• シェア保存

• 英国歳入関税庁
• DirectGov - 英国政府のアドバイスサイト
• https://www.gov.uk/tax-employee-share-schemes