保険料払戻し生命保険

保険料払戻し型（ROP）生命保険は、被保険者が保険期間を超えて生存した場合に、支払った累積保険料の一部を返還するタイプの定期生命 ​​保険です。 ^[1]たとえば、100万ドルの保険を30年間にわたって年間1万ドルで購入した場合、30年後に生存している保険契約者に30万ドルが払い戻されます。

保険料払戻保険を投資とみなす場合、利回りは通常の定期保険の費用を上回る増分費用に基づいて計算されます。保険のサンプルでは、​​利回りは2.5～9％の範囲であることがわかりました。^{[1] [2]}

批評家は、保険契約者が死亡する前の収益率が一般的な投資よりも低いこと、基本的な定期生命保険に比べて保険料が余分にかかること、そして保険契約がいつでも解約された場合、返金されないことを指摘している。

多くの定期生命​​保険では、保険契約期間中、つまり被保険者の生涯のある時点で、比例配分された払い戻しが認められていますが、そのような払い戻しは通常「ショートレート」です。つまり、保険契約で指定された収益率を使用して従来の表で計算した場合の払い戻しの推定値よりも大幅に少なくなります。契約収益率が 5.0 パーセントの場合、「ショートレート」は 3.5 パーセントであることが判明した例もありますが、この事実は、代理店の「セールストーク」中に被保険者に開示されることはほとんどありませんでした。

米国では、保険契約の死亡給付金や保険契約の現金価値の年間増加分の「利息積立」部分と同様に、定期生命保険契約から受け取る保険料の返還は連邦税や州税の対象とならない。^[3]

保険料払戻し保険は、離婚判決により各配偶者が他方の配偶者のために生命保険を購入すること、または扶養費や子供の養育費を支払っている配偶者が一定期間自分自身のために生命保険を購入して、生存している配偶者に扶養費や子供の養育費の喪失を補償することが義務付けられている場合、離婚後に使用されることがあります。

生命保険に加入している人が保険期間を超えて生きている場合、従来の定期保険に支払った保険料は、発生しなかった「リスク」に対して使われたお金とみなされます。^[2]保険料払戻し定期生命保険を利用すると、保険会社は保険料を支払った人に全額を返金します。これは償還費用とみなされ、米国では課税されません。